沂水县人民医院是国家二级甲等医院，国家级爱婴医院。医院始建于1973年，历经30余年的发展，现已成为基础设施完善、医疗设备先进、技术力量雄厚，集医疗、教学、科研、急救、康复、预防保健为一体的综合性医院，是全县医疗保险定点医院。

医院分南北两院（南院即中医院），设临床、医技和职能科室60余个，开放床位418张，北院设有120急救中心、健康体检中心和老干部康复中心，拥有螺旋CT、C形臂、CR、体外碎石机、电子胃镜、全自动生化分析仪等先进医疗设备，年门诊量15万余人次，收住院病人1.3万余人次。

近年来，医院业务发展迅速，消化内科、神经内科、骨科、神经外科、颈肩腰腿痛科、眼科等重点专科已初具规模，开展外科、妇产科、眼科、耳鼻喉科、肛肠等各科复杂手术及肿瘤的综合治疗，对心脑血管急重症及呼吸、肝、肾功能衰竭等有较高的抢救成功率。医院先后荣获“全市卫生系统先进集体”、“优质服务先进单位”、“消费者满意单位”等称号，2004年被中华医院管理学会授予“全国百姓放心示范医院”称号，同年被定为卫生部推广项目颅内血肿微创清除术协作医院。2006年被省卫生厅、省扶贫开发领导小组办公室指定为“山东省医疗救助定点医院”。